西南财经大学会计学院   任世驰

【摘 要】 商誉会计处理最终应从商誉的来源与经济性质着手寻找正确思路。会计中将商誉作为无形资产，是一个误区。微观经济学认为企业并不存在所谓商誉无形资产，这是企业不能确认自创商誉的根源。企业并购是一项交易，按照马克思剩余价值理论，交易商品的价值由（C+V+M）构成，交易价格围绕商品价值上下波动；被并购企业净资产公允价值仅约略相当于交易商品（被并企业）中的不变资本C，而（V+M）则相当于合并商誉，其有无及大小取决于并购双方的定价博弈；从并购定价来看，合并商誉实际上来自被并企业预期未来收益，是被并方获得的预期自身未来收益的分成，本质上是购买方对被并方获得的预期收益分成的预付款项；从合并商誉的预付款性质看，恰当的会计处理方法是摊销法。

【关键词】 自创商誉； 合并商誉； 企业并购价格； 商誉会计方法

【中图分类号】 F230  【文献标识码】 A  【文章编号】 1004-5937（2021）13-0002-09

始自2018年末中国证券市场的“商誉风暴”，不仅成为上市公司财务报告中一个讳莫如深的“雷区”，同时也掀起了我国商誉会计争论的热潮。事实上，商誉会计一直是困扰国际会计理论与实务界的“世纪难题”，自19世纪末商誉进入会计视野以来，对于商誉会计的多种处理方法一直存在分歧；近20年来，随着商誉国际会计准则（国际财务报告准则）向减值测试法的统一，以及由于商誉减值测试法暴露出来的诸多缺陷，商誉会计的国际分歧更加明显，并且成为国际财务报告准则制定（修订）中关注的一大焦点问题。

从经济学和会计基本理论的角度来看，商誉会计存在着一些基础性或者常识性的理解错误（悖论）。本文尝试从基础理论出发，重新分析认识商誉，对于准确把握商誉本质及恰当修订商誉会计准则，不无裨益。

本文首先从不同学科对商誉的认识进行讨论，然后结合微观经济学理论（企业理论）分析“自创商誉”不予确认的原因，再从会计基础理论角度讨论合并商誉会计中存在的常识性认识误区，进而从合并商誉来源角度分析合并商誉性质，最后以合并商誉性质为基础讨论合并商誉会计处理方法的恰当选择。

一、什么是商誉——不同学科中的商誉概念

“商誉”一词在学界和实践中被普遍使用，但其含义各不相同。根据英国会计学家P.D.Leake[1]的研究，“商誉”一词最早是一个法律用语，出现在1571年英格兰人的遗嘱中：“……我把采石场的全部利益和商誉……都给了约翰·斯蒂文”；此后，商誉又被称为“商誉权”，其含义类似专享权或者专属权，大多使用于法律判例中。

全文请参阅《会计之友》2021年第13期